Инвест идея. Компания VISA.
В данной статье рассмотрим инвестиционную идею по приобретении акций VISA.
Купить акции VISA или нет, каждый решает сам, мы же рассмотрим фундаментальный и технический анализ компании VISA, на предмет покупки акций Visa в свой инвестиционный портфель.
Название компании: VISA.
Visa Inc. — американская транснациональная компания, предоставляющая услуги проведения платёжных операций.
Платежные карты выпущенные данной компанией есть у практически каждого человека занимающегося бизнесом.
В настоящее VISA состоит из двух компаний: Visa Inc. (США, Фостер Сити), которой принадлежат все права на торговую марку и применяемые технологии, и Visa Europe Services Inc. (Великобритания, Лондон), которая управляется европейскими банками и действует при использовании лицензий Visa Inc.
Общий объем оборотов по картам Visa составляет 8,3 триллиона долларов США.
Карты Visa принимаются к оплате в торговых точках более 200 стран мира.
Платежную систему VISA используют 15 500 финансовых организаций (по данным на 31 марта 2019 года).
В мире насчитывается более 3,4 млрд карт Visa по состоянию на 31.12.2018, которые принимаются к оплате в более чем в 53,9 миллионов торговых точек.
VISA от MasterCard отличается в основном ориентацией на операции в долларах, тогда как MasterCard — на операции в долларах и евро.
Штаб-квартира: Сан-Франциско, Калифорния, США
Основатель: Ди Хок
Дата основания: сентябрь 1958 г., Фресно, Калифорния, США.
Тикер компании: V
Акции компании торгуются на бирже NYSE США.
Компания VISA включена в индексы DJIA и S&P500.
Страна: США.
Отрасль: Финансы (Financial).
Сектор: Кредитные услуги (Credit Services).
Рыночная капитализация название компании: 420.33 миллиарда долларов.
Выручка компании на момент написания аналитического обзора: 23.89 миллиарда долларов.
Прибыль компании VISA: 12.03 миллиарда долларов.
Основываясь на отчетах компании мы наблюдаем устойчивый рост выручки и прибыли компании.
То есть к продуктам компании у потребителей существует устойчивый спрос позволяющий компании Виза (VISA) зарабатывать хорошие деньги.
Book/sh (Book Value per Share) балансовая стоимость компании: 13.57 $ на акцию.
То есть согласно балансовой стоимости, в случае банкротства компании VISA, инвесторы могут претендовать на 13,57 $ на акцию.
Таким образом при цене 195.15 $ на момент написания обзора, компания VISA сильно переоценена по данному финансовому коэффициенту.
Дивиденды VISA.
Дивидендная доходность: 0.61%
Размер годового дивиденда на акцию: 1.20 $.
Компания выплачивает дивиденды ежеквартально по 0.3 $ на акцию.
Payout (Dividend Payout Ratio) коэффициент выплаты дивидендов: 19.80%.
Компания имеет возможности для наращивания размера дивидендов и повышает их.
P/E: 35.12. В рамках деятельности компании вложения окупятся примерно за 35 с небольшим лет. Это достаточно большое значение даже для американских компаний.
Форвардный P/E: 33.22.
По прогнозному значению коэффициента цена/прибыль мы можем наблюдать снижение значения, что является позитивным фактором.
EPS. Прибыль на акцию: 5.56.
Прогнозное значение EPS на 2021 и 2022 года ожидается выше текущего.
Что является положительным фактором.
Подробности смотрите в видео обзоре компании .
PEG: 3.32/ Значение коэффициента выше трех, свидетельствует о переоцененности компании по данному мультипликатору.
P/S: 17.60 то есть за каждый доллар выручки компании инвестор платит 17.60 доллара. Текущая капитализация компании покрывается за 17.6 годовых выручек. Это мало привлекательное значение финансового коэффициента для инвестора.
P/B. (Price to book): 14.38. Соотношение цены акции по отношению к её балансовой стоимости. Компания VISA сильно переоценена по данному показателю и инвестор должен заплатить 14.38 доллара за каждый доллар обеспеченный имуществом компании.
P/FCF (Цена/ Свободный денежный поток): 36,84. Коэффициент показывает какой объем средств остается в распоряжении компании и может быть направлен на выплату дивидендов, обратный выкуп акций, развитие и т.д.
Значение равное или меньше 20 считается нормой.
Debt/Eq (Долг на собственный капитал): 0.52. Отличное значение соотношения доли заемных средств к собственному капиталу.
Quick Ratio (коэффициент срочной ликвидности): 1.25. Значение коэффициента выше 0.8 что говорит о том, что обязательства компании перекрыты её ликвидными активами.
Current Ratio (коэффициент текущей ликвидности ): 1.25 нейтральное значение, так как оно находится в диапазоне от 1 до 2. Значение коэффициента равное двум считается нормой, Current Ratio меньше 1 предупреждает о возможных проблемах с платежеспособностью.
ROA (Рентабельность активов): 17.32%
Из значения ROA можно понять какую прибыль получает предприятие с каждого доллара, потраченного на формирование активов.
ROE (Рентабельность собственного капитала): 35.91%
Показывает какую доходность компания получает от управления своим имуществом. Каждый доллар собственного капитала приносит компании 35,91 центов чистой прибыли.
Чем выше значения данных коэффициентов, тем лучше.
Маржинальность компании.
Валовая маржа (Gross Margin):81.60%.
Операционная маржа (Operating Margin):66.83%.
Чистая маржа (Profit Margin):52.26%.
Это отличные показатели по всем трем мультипликаторам.
Инвестиционные фонды и инсайдеры.
Инвестиционные фонды в марте 2020 года, в целом, больше покупали акции VISA чем избавлялись от активов.
Инсайдеры VISA в целом не приобретают акции своей компании, а обналичивают бонусы которые они получают акциями, продавая их на рынке.
Технический анализ на 27 июля 2020 года.
На данный момент цена находится в боковом тренде с уровнем поддержки 187$ и уровнем сопротивления в районе ценового значения в 202$ за акцию.
При пробое уровня сопротивления со значением 202$ возможно движение к целевой цене в 213.85$, при этом прирост стоимости актива составит около 9.4% от текущей цены.
В целом возможно рассматривать осторожные покупки акций компании VISA в инвестиционный портфель c целевой ценой 213.85$ за акцию.
Негативными факторами являются низкая дивидендная доходность, а также распространение электронных систем платежей (такую систему платежей планирует запустить Facebook и уже имеющаяся китайская система “WeChat Pay”).
Данная статья не является торговой или инвестиционной рекомендацией. Каждый трейдер или инвестор самостоятельно принимает решение о приобретении им активов в инвестиционный портфель.
Подробности в видео с аналитикой по компании Visa.
Успешных инвестиций.
“Основы фундаментального анализа акций для начинающего инвестора”.
