Инвестиционная идея компания B&G Foods

Аналитический обзор 

Компания B&G Foods.

B&G Foods – американская холдинговая компания по выпуску фирменных продуктов. Она была основана в 1889 году для продажи солений и приправ. Название B&G происходит от семейств Блохов и Гуггенхаймеров, продавцов солений на Манхэттене. 

Он базируется в Парсиппани, штат Нью-Джерси, и в нем работает около 2500 сотрудников. Генеральный директор и президент компании – Кеннет Дж. Романци. По состоянию на 2020 год B&G публично торгуется более десяти лет и приобретает бесхозные бренды в рамках своей стратегии роста. В настоящее время B&G продает замороженные продукты и продукты длительного хранения . 

Тикер компании: BGS

Акции компании торгуются на бирже NYSE США.

Компания B&G Foods не включена в индекс S&P 500, DJIA.

Страна: США.

Сектор: основное потребление.

Отрасль: упакованные продукты.

Рыночная капитализация B&G Foods 2.64 миллиарда долларов.

Выручка компании на момент написания аналитического обзора: 1.93 миллиарда долларов.

Прибыль компании B&G Foods 130.90 миллиона долларов. За последние 10 лет наблюдается  рост выручки. Прибыль компании за последние 3 года снижается.

Рост выручки говорит о том, что у потребителей имеется интерес к услугам и продуктам компании.

Прибыль BGS

Book/sh (Book Value per Share) балансовая стоимость компании: 13.13 на акцию.

То есть согласно балансовой стоимости, в случае банкротства компании B&G Foods, инвесторы могут претендовать на 13.13$ на акцию.

Таким образом, при цене 41.05 $ на момент написания обзора, компания B&G Foods  переоценена по данному финансовому коэффициенту. 

Дивиденды B&G Foods

Дивидендная доходность: 4.63%

Размер годового дивиденда на акцию: 1.90$.

Дивиденды компания B&G Foods выплачивает ежеквартально, в размере порядка 0.475 доллара США на акцию и стабильно наращивает их в течение последних 10 лет.

Payout (Dividend Payout Ratio) коэффициент выплаты дивидендов: 93.70%. 

На данный момент у компании  возможность наращивать дивиденды затруднена. (Оптимальные значения данного коэффициента 30-70%)

P/E: 20.21. В рамках деятельности компании вложения окупятся примерно за 20 лет. Для американских компаний приемлемым считается значение P/E до 15, максимум до 20.

Форвардный P/E: 17.34.

По прогнозному значению коэффициента цена/прибыль  мы можем наблюдать снижение значения, что является позитивным фактором.

EPS.  Прибыль на акцию: 2.03.

Прогнозное значение EPS на 2021-2022 год ожидается выше текущего, что является позитивным фактором.

Подробности смотрите в видео обзоре компании .

P/B. (Price to book): 3.13. Соотношение цены акции по отношению к  балансовой стоимости. Компания B&G Foods переоценена по данному показателю. Инвестор платит 3 доллара 13 центов за каждый доллар, обеспеченный имуществом компании.

Debt/Eq (Долг на собственный капитал): 2.18. Это большое значение соотношения доли заемных средств к собственному капиталу.

Компания имеет высокую долговую нагрузку, что является негативным фактором.

Debt-to-EBITDA: 5.22.

Компания может раздать долги, если будет тратить на возврат всю свою прибыль примерно за пять лет.  

Quick Ratio (коэффициент срочной ликвидности): 0.90. Это хорошее значение коэффициента срочной ликвидности.

Значение коэффициента ниже 0.8  говорит о том, что не все обязательства компании перекрыты ее ликвидными активами. 

Current Ratio (коэффициент  текущей ликвидности ): 2.60.

Нейтральное значение должно находится в диапазоне от 1 до 2. Значение коэффициента  Current Ratio меньше 1 предупреждает о возможных проблемах с платежеспособностью. Высокое значение коэффициента говорит об неэффективном управлении активами.

ROA (Рентабельность активов): 4.0%

Из значения ROA можно понять какую прибыль получает предприятие с каждого доллара, потраченного на формирование активов.

ROE (Рентабельность собственного капитала): 15.90%

Показывает какую доходность компания получает от управления своим имуществом. Каждые 100 долларов собственного капитала приносят компании 15.90 доллара прибыли. Чем выше значения данных коэффициентов, тем лучше.

Маржинальность компании.

Валовая маржа (Gross Margin): 24.40%.

Операционная маржа  (Operating Margin): 14.40%.

Чистая маржа (Profit Margin): 6.70%.

Это нормальные значения по валовой и операционной марже.

Инвестиционные фонды и инсайдеры.

Инвестиционные фонды и инсайдеры в 2020 году  покупали акции компании. Это позитивный фактор.

Более подробно, в том числе об уровнях поддержки и сопротивления B&G Foods смотрите в нашем видео обзоре.

Данная статья не является торговой или инвестиционной рекомендацией. Каждый трейдер или инвестор самостоятельно принимает решение о приобретении им активов в инвестиционный портфель.

Успешных инвестиций.

“Основы фундаментального анализа акций для начинающего инвестора”.